29 апреля 2021

Я вложил деньги в акции, когда рынок упал, и заработал

8051

Виталий Киселев

В марте 2020 года, когда фондовый рынок упал, я вложил деньги в ценные бумаги. Расскажу, что купил и сколько удалось заработать.

Предупреждение

Я не профессиональный инвестор. Эта статья описывает мой личный опыт, который не является рекомендательной финансовой стратегией для начинающих инвесторов. Рынок постоянно меняется, и та же комбинация в портфеле не гарантирует такой же доходности на выходе.

В марте 2020 года я понял, что наступило идеальное время для того, чтобы начать инвестировать в акции. До этого я вкладывал только в облигации, а тут сошлись все звезды: были деньги, которые можно инвестировать, фондовый рынок находился на дне — я подумал, что это подходящее время, чтобы купить бумаги дешевле.

Как принял решение

На тот момент у меня был открыт вклад по ставке 5,5 % годовых на полгода. Окончание срока действия вклада приходилось на май. Сумма, которая там хранилась, — 400 тыс. руб. Если бы я дождался этого момента, то получил бы около 9 тыс. руб. Спойлер: я рад, что решил не ждать, а закрыл вклад досрочно.

На тот момент у меня были сомнения насчет этого шага, потому что в случае досрочного снятия денег ты получаешь лишь ту сумму, что положил вначале, а проценты сгорают.

Когда началось падение на фондовом рынке, я начал думать о том, что, наверное, было бы неплохо купить акции в этот момент. Я понимал, что эта ситуация вызвана не тем, что компании вдруг резко обесценились, а глобальной ситуацией в мире.

Я примерно неделю думал над тем, стоит покупать или нет. На тот момент абсолютно не понимал, как оценивать компании и какие показатели отслеживать для принятия решения. Поговорил с папой, и он сказал, что такие моменты, когда весь рынок падает, бывают не часто. После его фразы «Ты в любом случае получишь опыт, плюс — можешь заработать гораздо больше, чем ставка по депозиту» я решил рискнуть. В тот же день закрыл вклад и положил эти деньги на индивидуальный инвестиционный счет.

Из-за досрочного закрытия вклада я не получил по нему процентов

Как выбирал брокера

В тот момент мне не пришлось думать о том, к какому брокеру обратиться, потому что уже был открыт ИИС в Сбербанке, который как раз в 2020 году должен был закончить свой 3-летний период, после которого можно выводить деньги.

Объясню, что такое ИИС и чем он отличается от обычного брокерского счета.

Что такое ИИС

ИИС — особый вид брокерского счета со льготным налогообложением. В отличие от обычного брокерского счета он позволяет получить налоговый вычет. У ИИС есть ограничение по взносу: максимальная сумма, которую можно ежегодно класть на счет, — 1 млн руб.

Есть два типа вычета:

вычет типа А (на взносы). Он позволяет получить налоговый вычет в размере 13 % от той суммы, что вы внесли на ИИС, но не более 400 тыс. руб. в год. То есть максимальный вычет за год равен 52 тыс. руб. (400 тыс. × 0,13);
вычет типа Б (на доходы). Он позволяет не платить подоходный налог с дохода, который вы получили после продажи ценных бумаг (разница между продажей и покупкой). Важно заметить, что дивиденды в этом случае все равно облагаются налогом.

Также стоит учитывать, что для получения налогового вычета нужно, чтобы ИИС был открыт три года. В течение этого времени нельзя выводить деньги. Деньги можно вывести, только закрыв счет. Если вы сделаете это ранее, чем спустя три года с момента его открытия, то налоговый вычет обнуляется, и вычет, который вы уже получили от государства, придется вернуть.

Не стоит путать дату открытия ИИС и дату, когда вы внесли деньги. Отсчет начинается именно с даты открытия счета.

Например, в январе 2017 года вы открыли ИИС. А деньги решили внести на него лишь в декабре 2019 года. В этом случае вы можете закрыть счет в январе 2020 (спустя три года), вывести обратно свои деньги и еще получить вычет.

Важно понимать, что вычет доступен только тем людям, кто имеет официальный доход и платит налоги.

Подробно про ИИС можно прочитать в нашей статье «Как выбрать ИИС и получить налоговый вычет».

Возвращаясь к брокерам. У меня уже был ИИС в Сбербанке, поэтому я решил продолжать использовать его, потому что до момента, когда я смог бы вывести с него деньги, оставалось менее года. При выборе брокера я бы советовал обращать внимание на следующие факторы:

Надежность брокера — нужно проверить, есть ли у него лицензия ЦБ РФ на брокерскую деятельность.
Какие ценные бумаги доступны через брокера — некоторые не предоставляют возможности покупать иностранные ценные бумаги или ETF, а это большой рынок.
Какая комиссия за операции и есть ли депозитарная комиссия — это комиссия, которую некоторые брокеры удерживают раз в месяц, если совершена хотя бы одна операция. Например, у моего брокера низкая комиссия за операции — 0,06 % от суммы сделки до 1 млн руб., а депозитарной комиссии не было.
Возможность выводить на карту дивиденды и купоны с ИИС — она есть не у всех брокеров.
Стабильность работы мобильного приложения. Например, мое приложение часто «вылетало»; я думал, что это моя проблема, но почитал форумы и понял, что проблема массовая, ее решили только в декабре 2020 года.
Удобство интерфейса. Некоторые приложения не позволяют смотреть историю, поэтому, чтобы проанализировать все сделки, которые совершил ранее, приходится записывать их отдельно — это неудобно.
В какой срок брокер выводит деньги — хорошо, когда вывод денег возможен в течение трех рабочих дней. Стоит учитывать, что заявки на вывод обычно обрабатываются строго по будням и в рабочее время биржи — с 9:30 до 17:55.

Например, у моего брокера было сложно связаться с поддержкой: в чате отвечают не сразу, а чтобы дозвониться, нужно хитрыми манипуляциями убедить робота, чтобы он переключил на оператора

Как я выбрал ценные бумаги для портфеля

Я положил на ИИС 450 тыс. руб.: деньги с вклада и еще дополнительно 50 тыс. руб. Встал вопрос, какие бумаги покупать.

На тот момент у меня уже были ценные бумаги на ИИС — я использовал облигации как альтернативу банковскому вкладу. Поэтому решил, что 450 тыс. руб. потрачу на покупку акций.

Мой принцип, по которому я выбирал компании, кому-то может показаться абсурдным, но расскажу как есть. Я просто брал голубые фишки на российском фондовом рынке — это акции наиболее ликвидных компаний. Я взял в свой портфель три компании: Сбербанк, «Газпром», «Роснефть».

Чем инвесторов привлекают голубые фишки

Я не изучал финансовые показатели, не считал мультипликаторы. Я просто рассуждал, что «Газпром» точно должен вырасти, потому что, несмотря на санкции, «Северный поток» нужен другим странам. Сбербанк до кризиса показывал хорошие темпы развития, поэтому за 2020 год может выплатить хорошие дивиденды. А «Роснефть» — крупнейшая нефтяная компания России, а эта отрасль будет расти. Конечно, это дилетантский подход, но я понимал, что рынок это позволяет, потому что голубые фишки в любом случае вырастут.

Если подходить к покупке акций более взвешенно, то для принятия решения о покупке обычно изучают выручку компании, чистую прибыль и дивидендную доходность. Эти показатели стоит смотреть в сравнении с показателями прошлых лет, то есть анализировать динамику. Также смотрят соотношение заемных и собственных средств компании, чтобы понять, насколько она финансово устойчива.

Я купил 1070 акций Сбербанка по 190,14 руб., 950 акций «Газпрома» по 160,61 руб. и 365 акций «Роснефти» по 253,18 руб. Рассматривал вариант покупки акций иностранных компаний, но в тот момент мой брокер не предоставлял доступ к акциям иностранных компаний.

Вот каким был состав моего портфеля акций

На чем заработал, помимо стоимости роста компаний

Мой портфель акций состоял из компаний, которые выплачивают дивиденды. Дивиденды — это часть прибыли компании, которая распределяется между акционерами. Дивидендная политика компании определяется на ежегодном собрании акционеров. Там решают, какая часть прибыли пойдет на выплаты и какая сумма выплат предусмотрена для каждой акции.

Как происходит выплата дивидендов

Так как в момент, когда я покупал акции, собрания акционеров еще не было, то я не мог знать точную сумму дивидендов. Оставалось только смотреть показатели прошлых лет.

Когда компании объявили информацию о дивидендах, я был приятно удивлен. Доходность по Сберу и «Газпрому» составила более 9 %. А средняя ставка по депозитам в тот момент была на уровне 4 %.

Дивидендная доходность компаний

Помимо этого, я использовал вычет типа А, который позволил мне вернуть 52 тыс. руб. с той суммы, что я внес на ИИС. Чтобы получить вычет, нужно проделать следующие шаги:

1. Пройти регистрацию на сайте налоговой и сделать там электронную подпись.

2. Собрать следующие документы:

справку 2-НДФЛ за тот год, в котором вы вносили деньги на ИИС;
копию договора с брокером, где у вас открыт ИИС;
документ, который подтвердит зачисление средств на счет, например платежное поручение, если вы переводили деньги на счет с банковского счета.

3. Заполнить форму 3-НДФЛ.

4. Загрузить все документы и отправить заявление на получение налогового вычета через личный кабинет на сайте налоговой.

Акции Сбербанка и «Газпрома» я не продавал — они до сих пор на моем счете. А вот когда «Роснефть» показала рост более 50 %, я решил зафиксировать прибыль и продать бумаги. Сейчас (10.04.2021) они стоят на 112 % дороже, чем я покупал, то есть можно сделать вывод о том, что я продал рано.

Суммарно за год я заработал 137 322 руб. — это доходность 30,5 %. Это зафиксированная прибыль до вычета налога без учета стоимости роста Сбербанка и «Газпрома», которые я не продал. Эта сумма складывается из следующих частей:

52 000 руб. — налоговый вычет;
36 599 руб. — дивиденды;
48 723 руб. — разница между продажей и покупкой акций «Роснефти».

Состояние портфеля на текущий момент

Когда я продал акции «Роснефти», то докупил на эти деньги акции Сбербанка. А в конце 2020 года наступила дата погашения облигаций, и освободившиеся деньги я вложил в эти же акции.

В августе у брокера появилась возможность покупать акции иностранных компаний, и я решил купить акции Apple. Мой расчет был на то, что после презентации нового айфона они вырастут. Но мой расчет не оправдался — они упали, но сейчас выросли на 8 % от стоимости покупки.

Сейчас я понимаю, что для того, чтобы заработать на падении акций, особых знаний не нужно. А вот чтобы сохранять хорошую доходность на устойчивом рынке, нужно подходить к процессу более тщательно:

изучать финансовую отчетность на официальном сайте компании;
обращать внимание на динамику ключевых показателей — выручки, прибыли, капитализации и количества клиентов для некоторых компаний;
читать специализированную литературу и учебные материалы Московской биржи — можно научиться правильно смотреть финансовые показатели, узнать, какие критерии учитывать при составлении инвестиционного портфеля, посмотреть практические вебинары. Например, я участвовал в вебинаре, на котором разбиралась тема выбора дивидендных компаний; там я узнал, что есть компании, акционерами которых выступает государство, а значит, их прибыль заложена в бюджет, то есть они с 99%-ной вероятностью будут продолжать выплачивать дивиденды.

Так выглядит мой текущий портфель на ИИС

Что дальше

Теперь подведу результаты спустя год с того момента, как я купил акции. За год удалось заработать на акциях 126 231 руб. чистыми — это сумма уже после вычета всех налогов.

В портфеле остаются акции Сбербанка и «Газпрома», которые я не продавал с момента покупки. На данный момент я не планирую их продавать, так как в ближайшее время будет выплата дивидендов.